قطعا تمام کسانی که قصد سرمایه گذاری در بازارهای بورس و فرابورس را دارند، یا اینکه در حال حاضر از سرمایه خود در این بازارها استفاده کرده اند، از دانش، مهارت، قدرت تحلیل یا حتی وقت کافی برای انجام معامله برخوردار نیستند. به همین علت چنین کسانی باید از روش های غیر مستقیم مانند خرید واحدهای صندوق سرمایه گذاری برای سرمایه گذاری های کوتاه مدت، میان مدت و بلند مدت استفاده کنند و به این ترتیب میزان ریسک انجام معاملات غیر حرفه ای را کاهش دهند. به طور کلی دو روش مستقیم و غیر مستقیم برای سرمایه گذاری در بازارهای مالی وجود دارند که هر یک از آن ها ویژگی ها و محدودیت های مختص به خود را داشته و نمی توان گفت که هر یک از آن ها به صورت مطلق برای همه سرمایه گذاران، یک نوع اثر را به جای می گذارند. در ادامه مقاله جزئیات بیشتری را در مورد صندوق سرمایه گذاری توضیح می دهیم.
چند روش برای سرمایه گذاری در بازارهای مالی وجود دارد؟
در هر عرصه ای چند دسته مختلف از افراد وجود دارند که شرایط آن ها برای فعالیت در همان حوزه با یکدیگر متفاوت است. در همین بازار سرمایه نیز افرادی هستند که دانش و مهارت کافی برای تحلیل و معامله را ندارند؛ ولی خودشان به صورت مستقیم معاملات مختلف را انجام می دهند. قطعا چنین کسانی در راهی که قدم گذاشته اند، موفق نخواهند شد. در عین حال کسانی هم هستند که دانش و مهارت کافی ندارند؛ ولی حرفه ای عمل کرده و از روش های غیر مستقیم برای انجام معامله استفاده می کنند.
در آخر هم برخی افراد دانش و مهارت کافی برای تحلیل بازار و معامله دارند، ولی وقت کافی برای انجام این کارها را ندارند. دو دسته آخر می توانند از روش های غیر مستقیم برای سرمایه گذاری استفاده کنند. این افراد یا با یک شرکت سبدگردان قرارداد می بندند یا اینکه واحدهای یک صندوق سرمایه گذاری را خریداری می کنند. به این ترتیب دغدغه ای از بابت خرید و فروش لحظه ای سهام و تحلیل بازار نخواهند داشت.
صندوق سرمایه گذاری چیست؟
در بازارهای بورس و فرابورس، نهادها و شرکت های مختلفی وجود دارند که وظایف متفاوتی داشته و همکاری با هر یک از آن ها، نتایج مثبت و منفی خود را به همراه دارد. صندوق های سرمایه گذاری نیز با هدف انجام سرمایه گذاری به روش غیر مستقیم تاسیس می شوند و باید مراحل قانونی و رسمی را برای آغاز فعالیت های خود پشت سر بگذارند. به طور کلی یک صندوق سرمایه گذاری، سهام چند شرکت مختلف را خریداری می کند و آن ها را در کنار یکدیگر به عنوان واحدهای صندوق سرمایه گذاری به متقاضیان می فروشد. بنابراین هیچ یک از سرمایه گذاران نمی توانند درخواست وجود یا عدم وجود یک سهم به خصوص را در واحدهای خریداری شده خود داشته باشند. به این ترتیب سرمایه گذاران بدون اینکه هیچ تحلیلی در بازار انجام دهند، سرمایه گذاری خواهند کرد.
تفاوت صندوق سرمایه گذاری با شرکت های سبدگردانی
همانطور که گفتیم عقد قرارداد با شرکت های سبدگردانی و خرید واحدهای صندوق های سرمایه گذاری، روش های غیر مستقیم سرمایه گذاری محسوب می شوند. لازم به ذکر است که این دو روش سرمایه گذاری نیز با یکدیگر تفاوت هایی دارند. برای مثال تحلیلگران شرکت های سبدگردانی با بررسی شرایط بازار، در نظر گرفتن میزان بودجه و خواسته های سرمایه گذار اقدام به ایجاد یک سبد از سهام متناسب با این موارد می کنند. بنابراین سبد سهامی که شرکت های سبدگردانی ایجاد می کنند، شخصی سازی شده است.
در حالیکه واحدهای صندوق سرمایه گذاری دارای یک سری سهام مشخص و غیر قابل تغییر برای هر سرمایه گذار هستند. یکی دیگر از تفاوت های سرمایه گذاری در شرکت های سبدگردانی و صندوق های سرمایه گذاری، حداقل مبلغ سرمایه گذاری است. حداقل مبلغ سرمایه گذاری برای خرید واحد صندوق های سرمایه گذاری بسیار کمتر از عقد قرارداد با یک شرکت سبدگردانی است.
انواع صندوق های سرمایه گذاری
در مورد صندوق های سرمایه گذاری بهتر است بدانید که در حال حاضر انواع مختلفی از این صندوق ها در بازارهای مالی فعالیت می کنند و به بیان دیگر فعالیت های متفاوتی دارند. بنابراین سرمایه گذاران می توانند با در نظر گرفتن اهداف خود نسبت به خرید واحدهای این صندوق ها اقدام کنند. در واقع درست است که جزئیات واحدهای این صندوق ها غیر قابل تغییر هستند، ولی با کسب اطلاعات در مورد آن ها می توانید واحد صندوقی را خریداری کنید که به اهداف مورد نظر شما نزدیک تر هستند. بر همین اساس انواع صندوق های سرمایه گذاری شامل موارد نامبرده در ادامه مطلب هستند:
- صندوق های تامین مالی
- صندوق صندوق ها
- صندوق های سهامی
- صندوق های بخشی
- صندوق های مبتنی بر طلا
- صندوق تضمین اصل سرمایه
- صندوق های مختلط
- صندوق های درآمد ثابت
- صندوق های شاخصی
- صندوق های نیکوکاری
- صندوق های اهرمی
- صندوق های بازارگردانی
همانطور که گفتیم با کسب اطلاعات در مورد فعالیت این صندوق ها و مطابقت دادن فعالیت آن ها با اهداف خود، می توانید یک سرمایه گذاری کم ریسک و غیر مستقیم داشته باشید.
آیا سود صندوق های سرمایه گذاری تضمینی است؟
اگر تا به همین لحظه تصور می کردید با خرید واحدهای صندوق های سرمایه گذاری می توانید به صورت تضمینی به یک درصد مشخص از سود برسید، بهتر است این تصور را از ذهن خود حذف کنید. واحدهای صندوق سرمایه گذاری از یک سری سهام تشکیل می شوند که این سهام نیز تحت تاثیر روند بازار و نوسانات آن هستند. بنابراین هیچ کسی نمی تواند بگوید که سود واحدهای صندوق های سرمایه گذاری، تضمینی است.
البته توجه داشته باشید که صندوق های سرمایه گذاری با درآمد ثابت دارای سود و بازدهی مشخص هستند و به دلیل خرید اوراق با درآمد ثابت در این صندوق ها، افراد می توانند بازدهی و سود ثابتی را از این صندوق های سرمایه گذاری با درآمد ثابت انتظار داشته باشند.
مزیت خرید واحد صندوق های سرمایه گذاری
هر یک از انواع روش های سرمایه گذاری غیر مستقیم در بازارهای مالی، دارای یک سری مزیت ها و محدودیت ها در کنار یکدیگر هستند. خرید واحدهای صندوق سرمایه گذاری نیز همینطور بوده و یکی از مهم ترین مزایای خرید این واحدها، نقدشوندگی مناسب آن هاست. در بعضی از مواقع کسانی که به صورت مستقیم سهامی را خریداری می کنند، برای فروش آن ها در صف های سنگین منتظر می مانند. در حالیکه اگر واحد صندوق های سرمایه گذاری را خریداری کرده باشید، به آسانی واحدها را به وجه نقد تبدیل می کنید. از جمله دیگر مزیت های این روش سرمایه گذاری می توانیم به موارد زیر اشاره کنیم:
- مدیریت حرفه ای دارایی ها
- سرمایه گذاری با سرمایه کم
- سهولت سرمایه گذاری
- صرفه جویی در زمان
- متنوع سازی
بنابراین با در نظر گرفتن شرایط خود مانند: دانش کافی، بهره مندی از قدرت تحلیل یا حتی زمان کافی برای انجام معامله در بازار سرمایه و... می توانید یک روش مناسب را برای سرمایه گذاری انتخاب کنید.
جمع بندی
بسیاری از مردم تمایل دارند با سرمایه گذاری در بازارهای بورس و فرابورس به سود مناسب برسند. در عین حال تمام این افراد از دانش کافی، قدرت تحلیل و حتی وقت کافی برای انجام معامله برخوردار نیستند. خرید واحدهای صندوق سرمایه گذاری یکی از روش های غیر مستقیم سرمایه گذاری است که با شرایط چنین افرادی همخوانی دارد. به این ترتیب سرمایه گذار می تواند از یک روش مطمئن برای سرمایه گذاری در بازارهای بورس و فرابورس استفاده کند.