امور مالی غیرمتمرکز (DeFi) برای تمرکز زدایی و اختلال در سیستم مالی از قراردادهای هوشمند استفاده می کند. هدف دیفای حذف کاغذ بازی، حذف واسطه ها و همچنین ایجاد فرصت های برابر می باشد. فناوری بلاک چین، پلتفرم های DeFi متعددی از جمله Terra و Aave را ایجاد کرده است. در این مقاله قصد داریم ضمن معرفی مختصر ارز دیجیتال Aave و ارز دیجیتال LUNA، به مقایسه LUNA با AAVE می پردازیم.

ارز دیجیتال Aave چیست؟

Aave به عنوان یکی از پروتکل های مالی غیرمتمرکز، در ابتدا با نام ETHLend و در سال 2017 توسط Stani Kulechov در کشور سوئیس ایجاد شده است. Aave به عنوان یک پلتفرم پیشگام DeFi توانسته در بستر بلاک چین، نقدینگی را برای وام گیرندگان و وام دهندگان فراهم کند. ارز دیجیتال AAVE به عنوان یک توکن حاکمیتی عمل می کند و در کارمزدهای پلتفرم خود به دارندگان تخفیف هایی ارائه می دهد. همچنین از پرداخت، پاکسازی و بازی Aave پشتیبانی می کند. کاربران می توانند در شکل گیری قوانین/سیاست های خود از طریق رای فعالانه مشارکت داشته باشند. همچنین پیشنهادات مشتریان از طریق انجمن حاکمیت در برنامه های آینده اعمال می شود.

مزایای ارز دیجیتال Aave

وام Flash یکی از ویژگی های جذاب و از مزایای ارز دیجیتال آوه محسوب می شود که به عنوان یک وام فوری، باید بازپرداخت آن در همان دوره ای که قرض گرفته شده انجام شود. همچنین وام گیرندگان ملزم به پرداخت یک مبلغ ثابت هستند. یعنی باید ضمن پرداخت اصل وام، حدودا 1 درصد از مبلغ وام را نیز بپردازند. این معاملات کارایی چندانی برای وام گیرندگان ندارند، زیرا در مدت زمان کوتاهی پردازش می شوند. سیاست گرفتن وام با ارز دیجیتال کاملا متفاوت با ارز دیجیتال واریزی توسط مشتریان، یکی دیگر از مزایای ارز دیجیتال Aave می باشد. به عبارت دیگر در صورتی که کاربری ارز دیجیتال اتریوم را سپرده گذاری کرده باشند، می توانند استیبل کوینی مانند USD، True، Tether را وام بگیرد.

همچنین "نرخ جایگزینی" ویژگی منحصر به فرد دیگر آوه می باشد که این امکان را به کاربران می دهد تا بتوانند نرخ بهره ثابت و یا متغیر را انتخاب کنند. با توجه به ماهیت غیر قابل پیش بینی بودن رمزارزهای پایه، تغییر نرخ از اهمیت بالایی برخوردار می شود. این مدل نرخ در نهایت منجر به افزایش تقاضا برای وام هایی با نرخ ثابت شده است. البته نرخ های ثابت به صورت کاملا ثابت نیستند و فقط مقاومت بیشتری در برابر نوسانات بازار دارند.

معایب ارز دیجیتال Aave

از معایب ارز دیجیتال آوه می توان به وثیقه دهی بیش از حد اشاره کرد زیرا مشتریان باید خیلی بیشتر از مبلغی که می خواهند وام دریافت کنند، دارایی های رمزنگاری خود را قفل کنند. همچنین نرخ پایین بهره باعث می شود که توسط سرمایه گذاران بالقوه که به دنبال استخراج نقدینگی هستند، مورد توجه کمتری قرار بگیرد.

امنیت ارز دیجیتال Aave

با استفاده از الگوریتم اجماع اثبات سهام مبتنی بر تندرمینت (Tendermint) امنیت بلاک چین ترا تامین می شود که دارندگان توکن لونا به عنوان وثیقه برای تایید معاملات در حال انجام، توکن های خود را در آن قرار می دهند و پاداشی را نسبت به مبلغ سهام لونا دریافت می کنند. ارز دیجیتال ترا برای کمک به حفظ امنیت شبکه، راهنمایی های بیشتری را به بهترین روش به نودهای اعتبارسنجی ارائه می دهد.

ارز دیجیتال لونا (LUNA) چیست؟

بلاک چین Terra به عنوان یک مجموعه استیبل کوین غیرمتمرکز دارای یک توکن اصلی به نام LUNA می باشد که در سال 2018 توسط Daniel Shin و Do Kwon ایجاد شده است. این پلتفرم فعالیت خود را از آپریل 2019 آغاز کرده است. 

کوین لونا چیست؟

دومین ارز دیجیتالی که توسط اکوسیستم ترا عرضه شده است، لونا نام دارد که برای ثابت نگه داشتن رمزارز ترا از آن استفاده می شود. دارندگان رمزارز لونا، پاداش خود را از کارمزدهای تولید شده توسط شبکه پرداخت ترا دریافت می کنند. برای هر معامله به طور متوسط 0.5% پاداش به کاربران تعلق می گیرد.

کاهش تمرکز در بازار ارزهای دیجیتال، هدف اصلی برای طراحی پلتفرم ترا و ارز دیجیتال لونا بوده است. پلتفرم ترا قصد دارد برخلاف پروتکل های معمولی و سنتی بلاک چین، با استفاده از الگوریتم های استیبل کوین به کاهش رقابت و ایجاد ثبات در بازار بپردازد. در صورتی که این اقدام تحقق یابد، زیرساخت های سنتی دچار تحول می شوند، محدودیت های فنی منقضی می شود و همچنین باعث ایجاد زیرساخت های مالی آزاد می گردد. اصلی ترین وظیفه توکن لونا این است که قیمت استیبل کوین های خانواده ترا را ثابت نگه دارد و به محاسبه قدرت بهره برداری این پلتفرم می پردازد.

تعداد توکن ترا / ‏لونا

شبکه ترا یک میلیارد توکن دارد که اگر این تعداد افزایش یابد، تا زمانی که تعادل برقرار شود، توکن های لونا سوزانده می شوند. در صورت لزوم برای حفظ قیمت استیبل کوین های ترا، توکن های جدید لونا از طریق الگوریتم پروتکل ضبط می شوند. برای اولین بار لونا در دسترس سرمایه گذاران اولیه در صرافی های بزرگ همچون بایننس، اوکی اکسچنج و هیوبی قرار گرفت.

مقایسه LUNA با AAVE - کدام یک برای سرمایه گذاری بهتر است؟

در حالی که ارز دیجیتال LUNA بر روی بلاک چین Terra ایجاد شده است، ارز دیجیتال AAVE یک توکن اتریوم است. این بدان معناست که ارز دیجیتال AAVE تحت تأثیر هزینه های بالای تراکنش های شبکه اتریوم قرار می گیرد. افراد برای دریافت یک AAVE به 152.65 دلار نیاز دارند، در حالی که یک LUNA حدود 52.72 دلار هزینه دارد. بنابراین هزینه های ارز دیجیتال AAVE در مقایسه با ارز دیجیتال LUNA بالاتر می باشد. افزایش پذیرش بلاک چین Terra در ارزش بازار LUNA (21.08 میلیارد دلار) مشهود است، برخلاف AAVE که ارزش بازار پایینی دارد (2.04 میلیارد دلار). به طور مشابه، ارزش بازار 24 ساعته آنها نشان می دهد که LUNA تا حد زیادی در مقایسه با AAVE (3 تا 125 میلیون دلار) معامله می شود. پیش‌بینی می‌شود که LUNA می‌تواند چهار برابر قیمت فعلی خود را قبل از پایان سال انجام دهد. قیمت LUNA به دلیل نقش مهم آن در بلاک چین Terra است زیرا به تثبیت اقتصاد در میان عملکردهای دیگر کمک می کند.

سخن پایانی

در این مقاله ضمن معرفی مختصر ارز دیجیتال Aave و ارز دیجیتال LUNA، این دو ارز دیجیتال را از لحاظ هزینه و ارزش بازار بررسی و مقایسه کردیم. هر سرمایه گذاری می تواند با توجه به شرایط و نیازهای خود هر یک از این ارزهای دیجیتال را برای سرمایه گذاری انتخاب کند.